時間：2023-10-12 09:36:49
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21世紀是一個挑戰與機遇共存的時代，以移動互聯網、云計算、大數據分析、物聯網等為代表的新技術，正在徹底改變整個會計行業。能否在快速變革的新環境下整合資源、銳意創新、把握時機，是當代企業能否在競爭中取勝的關鍵。伴隨著企業集團化、全球化、精益化管理的需求，變革轉型成為了集團財務管理的必然趨勢，財務共享服務引領了新經濟形態下的變革轉型。
一、財務共享服務的概念與發展
財務共享服務，是指依托信息技術，以財務業務流程處理為基礎，以優化組織結構、規范流程、提升效率、減低運營成本、強化決策支持、創造企業價值為目的，以市場視角為內外部客戶提供專業化、標準化服務的分布式管理模式。
上世紀80年代，美國福特公司在底特律創建了全球第一個財務共享服務中心， 其后，GE等多家世界500強企業也成立了各自的財務共享服務中心。1999年，摩托羅拉在天津成立“亞洲財務結算中心”，開拓了財務變革在中國的新視角。同年，中興通訊開始著手籌建共享服務中心，歷經十余年的實踐，中興通訊不僅將其實踐成果產品化，并進行了有效的技術輸出，當之無愧成為推進中國財務共享服務事業發展的實踐先行者和技術輸出者。
二、財務共享服務的戰略目標及實現基礎
企業的目標就是以講求成本、效益的方式來創造價值；財務共享服務的戰略目標就是：降低財務運行成本、提高風險管控能力、實現總體財務轉型。
實現共享服務，應具備三大基礎
（一）數據基礎
共享服務要求所有的基礎數據從產生的源頭起就遵循統一的邏輯規則，成為標準的“數據粒子”，避免因為各分子公司在進行數據處理時采用不同的規則、或者雖然采用同一規則，但操作方式上又帶有自身的理解，導致數據口徑不一致的問題。
（二）管理基礎
財務的變革和轉型需要世界級的財務能力為基礎，包括：基礎架構、績效管理、運營管理和風險管理四個方面。其中：基礎架構要求企業必須具有統一的會計科目、信息系統、財務流程和財務制度。只有滿足了基礎架構的要求，才能夠產生邏輯規則一致的數據，支持企業的經營決策；績效管理要求企業明確預算責任目標，制定和報告業績評價指標，通過對標管理達到持續改進的目的，保證公司戰略的有效執行；運營管理能力要求企業對財務基礎信息實現流程的持續優化；風險管理能力要求企業能夠應對財務風險和非財務風險，并提前進行預警和風險預估。
（三）組織基礎
財務共享服務模式通過流程再造和整合，釋放出大量高素質人才到戰略財務和業務財務，實現人員結構的優化，使財務轉型變革到人。
三、對風力發電企業財務共享模式下戰略風險的幾點思考
（一）風力發電企業的特點
依據現行《稅務登記管理辦法》第十條規定：從事生產、經營的納稅人，向生產、經營所在地稅務機關申報辦理稅務登記。
風力發電企業受風資源分布地域影響較大，一個集團在風資源好的省區可能成立多達十幾家甚至二十幾家法人公司（考慮到對地方稅收收入的影響，有些地方政府要求必須設立為法人公司，不許設立為分支機構）；而在風資源較差的省區，僅成立1或2家法人公司。
現行的風力發電企業管理模式（以某集團為例）為：一套管理人員（包括財務人員）平行管理省內多家法人單位的業務，會計人員每人負責2-3家法人單位多個崗位的會計工作，這種模式的優勢在于，人員配置精干、高效、會計人員的業務技能比較全面，對自己分管公司各項情況比較清楚，職責明確。
（二）風力發電企業實施財務共享面臨的戰略風險及其應對
風險是影響目標達成的不確定性，戰略風險主要是一些戰略性決策所帶來的風險，包括：
1、業務范圍確定風險
財務共享服務的模式，適用于具有同質性的、高度重復、可標準化的業務，其業務區域具有明顯的特征。相對來講，風力發電企業因單位眾多，稅務籌劃、融資等業務類型，就很難顯現財務共享服務模式的優勢。
稅務風險：在共享服務中心模式下，需應對分布在不同省份多達幾十家稅務局的納稅申報、稅收優惠政策備案、發票領購繳銷、稅務檢查等各項業務，并面臨各地不同的法律法規及稅收政策，如何劃分職責界面，給中心運行帶來很大的稅務風險。
風險應對：在共享服務中心模式下，有二個路徑選擇：一是將有關稅務業務在每個省配置專人負責，二是將有關的稅務業務外包給中介機構，但金稅卡不宜由公司以外的人員保管。
融資風險：財務共享服務中心統一管理資金后，資金管理板塊負責融資合同的條款審查、簽約、執行以及資金集中管控和系統資金調度、資金撥付工作；但對于融資工作來講，需考慮是在項目所在地融資，還是中心分項目集中融資，中心所在地的融資規模是否能夠滿足資金的需求。
風險應對：建議在項目屬地進行融資，或中心所在地與項目所在地組成銀團貸款。每個省份配置專職或兼職資金管理人員，負責省內各公司的資金計劃、融資工作，分散中心統一融資的風險。
2、選址策略風險
從總體來看，選址策略受共享服務中心定位、運營模式、長遠戰略、企業規模等多個因素的共同影響，選址還需要考慮人力資源、成本效益、當地環境、稅收法律等影響因素。
風險應對：考慮根據資源的分布特點及公司數量的多少，成立五大區域共享財務中心。
3、實施方法風險
共享服務起源于西方，中國企業實施共享服務，需結合中國社會經濟背景、法律及稅收政策和企業自身特點，選擇恰當的實施方法，欲速則不達。
風險應對：對已投產的風力發電企業來講，固定資產占到資產總額的90%左右，因此，有必要首先制定統一的固定資產分類目錄及編碼，規定統一的折舊方法和分類折舊年限、統一殘值率標準，為統一標準模式下計算折舊費用、分析利潤指標、考核績效奠定基礎。
（三）對風力發電企業實施財務共享幾個問題的思考
財務共享服務是財務管理模式的變革和創新，在諸多方面都具有其先進性，但在共享的推廣中，不能一味追求共享的模式而忽略了業務的本質。對共享的業務范圍應進行縝密的考慮和確定，以發揮共享模式的優勢。
風力發電企業實施財務共享，需解決好會計人員頻繁在各公司帳套中切換單位處理業務的現實問題，以便提高工作效率、降低混淆單據的風險；人員設置仍然傾向于按業務模塊一個財務人員分管幾家法人單位，與現行的按省設置財務人員的做法沒有大的區別，在目前省內公司已達十家以上的地區，共享模式是否比現有模式在提高經營效率和效果方面更具優勢，還沒有實踐經驗，需謹慎對待。
根據國家稅務總局國稅發[2006]156號《增值稅專用發票使用規定》，企業應按稅務機關要求存放專用發票和專用設備，因此稅控機應存放在業務單位，各省應配備專兼職人員負責稅務事項，如金稅卡的保管，納稅申報、發票領購繳銷、報送增值稅即征即退退稅資料、稅收優惠政策備案等等；另外，每月還需有人按時將售電發票送交省電網公司，這些業務應由屬地會計人員負責。
稅務檢查，需在屬地向稅務機關提供會計憑證、帳表等資料。因此，會計檔案的存放地點也是需要考慮的問題之一從某種意義上來看，建立財務共享服務的主要目的不是為了集中，而是為了分散，把財務人員更多分散下去，讓他們一方面把數據真實、完整地收集上來，另一方面把財務的理念灌輸到每一個經營活動當中去，使價值增值成為企業各項工作的終極目標和方向，從而也促使了財務組織發展為能夠擔負起公司經營決策、變革領導、業務導向與協作者的重要支撐，使財務發展為更為開闊、更有活力、更具創新能力的價值體系。
四、結束語
財務共享服務是財務管理模式的變革和創新，在諸多方面都具有其先進性，但在共享的推廣中，不能一味追求共享的模式而忽略了業務的本質。
關鍵詞：數據共享 財務風險 問題探討
隨著電子計算機技術的不斷發展，電子信息技術已經很大程度上改變了世界的格局，對整個世界的政治經濟架構和運行模式都產生了深刻的變動。而從另一個方面上看，這種影響也對于各種微觀的經濟類型產生了深刻的變動。企業的核心是財務管理工作，財務管理工作要更加注重自身的調整，適應財務工作的信息化、數字化，促進企業的財務工作能夠在數字化時代更高效率地運轉，這一點對于企業在新時期、新階段的可持續發展是非常關鍵的。而電子計算機技術不僅能對優化企業的財務管理工作帶來契機，同時也給企業的財務管理工作帶來一定程度的風險。因此，加強對于數據共享時代的企業財務的風險防范至關重要。
一、數據共享對于財務的影響
數據共享時代的財務管理工作和傳統的時的財務管理工作截然不同。數據共享時代企業能夠運用U盤等移動的數據儲存端，或者是采用在線點對點、云層儲存的技術，對相關的財務管理的數據，即傳統的對賬單以及各種成本核算等內容，以數字化的格式進行撰寫、修改以及傳輸，這樣就可以打破空間以及時間的界限，能夠高效、靈活地處理財務數據信息，從而大大地增強了企業的管理效率，增強了企業競爭力。不過，數據共享時代同樣也會有很多方面的問題。比如數據共享時代往往出現更為明顯的侵權狀況，相關的財務工作人員也可以更為便捷地對相關的財務信息進行拷貝，如果用于違法的活動，則會給企業帶來嚴重的負面影響。而且數據共享時代的技術淘汰速度也非常快，如果財務管理工作人員不能及時掌握新的電子計算機信息系，那么就很容易落后于現行的技術，從而在無法適應當前日益數字化和信息化的企業財務管理趨勢。
二、數據共享時代財務面臨的風險和問題
（一）數據系統自身存在和面臨的風險
當前比較流行的財務管理以及賬務統計類電子計算機軟件一般都是在微軟公司的Windows系列電子計算機操作系統環境下運行的。不過隨著2014年的四月份微軟公司正式停止對WindowsXP系統更新，一部分企業財務管理部門可能會出現一些來自網絡的攻擊，其系統的漏洞也會更加明顯，這些都給數據系統方面帶來不少風險。
（二）財務人員管理和操作的風險
數據共享時代，很多企業的財務臺賬以及有關的財務信息都需要進行數字化撰寫，這些方面的更新對企業財務管理部門的工作人員而言提出了一個新的挑戰。當前流行的財務管理軟件數量不少，很多都發揮著非常優越的整合作用，對于財務管理工作而言起到了非常積極的影響。不過由于財務管理工作人員對于電子計算機的系統和相關軟件的自動化操作上仍然存在不熟悉的狀況，往往會出現工作效率較低，甚至容易在日常的賬務軟件操作過程當中由于操作不當出現疏漏的狀況，這些也對于企業的財務管理工作帶來了一定的風險。
（三）政策法律方面的風險
當前對于數據共享以及網絡信息犯罪的規范和打擊的力度都還是不夠的，很多數字格式的電子賬務報表一旦丟失被犯罪分子所利用，雖然也可以提訟，但是畢竟數據化的賬務信息在流轉上更為容易，可以通過電子計算機的云平臺或者是其他的一些移動的數據存儲端進行錄入，也可以進行格式化消除，取證的難度也較大，因此，很多地方的網絡公安干警雖然已經投入了很多關注和努力，但是仍然沒有辦法扭轉在法律和政策方面的漏洞，往往會出現一部分難以追查和的領域。
（四）信息安全方面的風險
信息安全方面的風險，除了第一點所分析的系統自身以及其所面臨的停止更新以及無法進行補丁的狀況，還包括了一個非常重要的方面，就是來自于互聯網上的網絡病毒以及網絡攻擊。網絡病毒是從電子計算機進入家用化時代開始就已經不斷地發展，特別在二十一世紀的第一個十年，電子計算機普遍遭受到了各種網絡病毒、木馬程序以及相關的網絡的攻擊等，雖然殺毒軟件對于這一類問題能夠起到比較好的防御效用，但是電子計算機的病毒仍然不斷更新換代，這也對企業的賬務信息安全帶來了不少威脅。
三、數據共享時代財務風險的控制
（一）完善管理制度，對風險進行評估
企業要針對財務在數據共享時代所可能出現的風險問題進行控制，首先就應該對電子信息化的財務管理數據進行妥善的保存，任何財務管理工作人員在提取、撰寫、存儲相關財務數據的時候，都要進行嚴格的備案登記制度，并且要對于當前的計算機信息安全風險進行學習、掌握以及充分的評估，避免給企業帶來了損失。所以，企業財務信息化管理制度的不斷完善，能夠更好地對于當前的風險進行規避。
（二）加強財務專業素質教育，強化企業相關風險意識
企業的財務管理工作人員要進一步強化自身的財務管理業務素質，要學習會計電算化等新的財務會計技術，并且企業要重視持證上崗以及知識更新，讓企業的財務管理部門能夠更清晰地了解到當前數據共享時代當中電子計算機以及數字化的財務管理數據遭到的威脅。
（三）優化企業軟件管理，強化流程標準管理
企業在財務部門當中要及時進行軟件更新，包括電子計算機的操作系統以及企業的財務管理操作軟件，淘汰不合時宜的落后軟件。同時，對于財務信息的流轉，以及儲存的等方面的工作都應該有一個具體的流程，所有的操作都應該符合相關的要求和規范，避免出現差錯，從而對企業的信息化財務數據進行更為全面的保護。
（四）防范風險，提高財務和企業信息處理能力
企業的財務管理部門，要多方學習相關的電子計算機風險防范技術，然后更大程度地革新自身的管理規范，防止自身的管理出現一些漏洞。電子計算機信息技術是不斷革新的，很多硬件以及軟件上都會產生改變，因此，企業的財務管理人員要進行財務信息化的操作，就需要不斷地提升自身的知識水平，提升企業的信息處理能力，綜合研判風險，從而為企業財務信息化工作的有序、安全進行提供一個好的技術平臺。
參考文獻：
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【關鍵詞】集團企業 財務共享 風險 防控對策
一、集團企業實施財務共享的風險特點
首先，風險存在于財務共享實施的整個過程中。實施前對實施財務共享前提條件的判斷、確定共享目標、選擇共享模式、地點，實施中對人員的安置和轉型、流程重新設計與整合、系統的研發與建設，實施后是否銜接順暢、人員的培訓與發展、流程是否存在執行和操作問題等都充滿風險。
其次，風險涉及范圍廣且變革因素多。集團企業實施財務共享的主體一般存在財務職能機構多、核算重復性高、財務人員多、系統和流程不統一、各地稅務環境差別大的特點，因此實施的風險體現在整合流程、建設系統、財務人員變革管理、業務變更、外部法律環境和稅務環境等多方面，重新調整難度大且變革因素多。
最后，客觀風險和主觀風險共存。集團企業實施財務共享時，客觀風險和主觀風險共存，其中客觀風險來源于財務共享模式本身的特點以及外部法律稅務的宏觀環境，例如票據大量集中核算、出錯率高，流程鏈條加長造成風險發現時間晚、票據流轉頻繁等；主觀風險來源于實施財務共享的企業主體風險意識、應對能力、人員溝通和管理的能力等。
二、集團企業實施財務共享存在的風險及防控對策
（1）戰略規劃風險及防控對策。戰略規劃主要進行對財務共享實施前的準備和規劃，該過程存在的風險主要包括業務范圍界定不合理、計劃準備不足、風險認識不足、模式與目標選擇不合理、選擇地點不恰當、資金投入風險等。
戰略規劃風險的防控可以從如下方面著手：一方面，引起高層重視，做足前期準備工作，加強整個過程各個組織和人員的風險意識，循序漸進地實施變革，例如建立風險管理小組，提高風險管理職能組織或部門的地位，加強對風險問題的宣傳與研究，充分傾聽與融合各部門意見，形成上下聯動機制。另一方面，以戰略目標為起點來充分做好評估，根據實際情況采取財務共享中心與財務部平級或安排在總部財務部之下的模式，如果評估結果不能滿足實施前提，例如集團企業資金不足、規模太小、缺乏專家和經驗、信息技術水平落后，那么也可適當考慮外包（BPO）方式。
（2）組織管理變革風險及防控對策。組織管理變革是實施財務共享引發的組織層面變革，該過程存在的風險主要包括業務變更不適應、組織內部沖突、制度制定不合理、組織結構調整不恰當、服務水平協議不合理等。
組織管理變革風險的防控要重點做好如下工作：財務共享后的組織結構劃分與分配上，要著重從核算與管理分離的特點出發，結合自身情況，加強前端的會計監督作用，合理調整組織結構，劃分組織職能和職責，可設置業務財務崗位，使財務充分融入業務；在組織管理上要以客戶需求為出發點，增強中心人員的服務意識，營造良好的服務質量環境，注重雙方互動，對意見反應較強的客戶要加強溝通和協調。
（3）人員變革風險及防控對策。人員變革是針對財務共享后財務人員的轉型，該過程存在的風險主要包括人員工作性質枯燥、人員發展不合理、人員變革抵觸、人員溝通難度大、人員操作風險等。
筆者認為，人員變革風險的防控重點在于：實施財務共享的前期宣傳和人員安撫工作做到位，并持續進行后續理念的宣傳，消除人員抵觸心理；加強財務人員與業務人員雙向知識培訓，加大對不規范操作人員的懲罰力度，將錯誤單據、錯誤支付與績效考核掛鉤，加強對舞弊行為的懲罰力度，定期安排檢查；健全人員考核辦法，從財務共享的目標出發，設計具有價值創造性的績效指標體系，比如運用平衡記分卡、六西格瑪法等先進管理工具。
（4）流程變革風險及防控對策。財務共享改變了原有以部門設置為中心的情況，而向業務流程為中心轉變，提倡流程的規范化、標準化、統一化和精簡化，該過程存在的風險主要包括新舊流程銜接不通暢、流程標準化統一與設計部合理、新流程應變力不足、流程后續優化跟不上等。
流程變革風險的防控可以從如下工作入手：財務共享使流程標準統一，容易導致部分環節出錯而引發全流程出錯，因此要加強關流程事前預防，結合企業經營特點充分識別關鍵節點風險，比如資金支付環節，審核單據環節，可設置多層次審核方法、提高審核人員素質等措施從源頭遏制風險的發生；及時解決流程執行問題，加強對執行過程中的服務跟蹤，例如對債權欠款問題，應包括前期客戶信用調查、信用標準批準、欠款情況分析、以及該過程中客戶態度、服務評價，并進行其他疑難問題和售后服務等詳細的記錄與分析，將全過程控制系統嵌入財務共享工作中去。
（5）稅務法律風險及防控對策。實施財務共享使本應由下屬單位各自進行屬地納稅和稅務管理的情況轉移到財務共享中心，因而造成稅務法律的外部風險，主要包括稅收政策選擇風險、稅務政策反應不及時、稅務稽核難度大、法律法規風險等。
稅務法律風險的防控對策包括：①建立柔性稅務管理平臺，例如系統中可增加對國家與各地稅收政策的及時更新功能，能根據不同地區稅務要求出具不同的報告。②在業務部門設置稅務專員，在集團內建立稅務研究小組。通過前端稅務人員的設置，可及時與當地稅務部門進行溝通，配合稅務稽核工作；及時發現納稅過程中的問題，并進行匯報；針對當地新的稅收政策、稅收優惠，及時將相關政策進行反饋。
三、結語
集團企業在實施財務共享的過程中，財務共享實施結果可能與預期目標存在差異而導致預期目標無法實現，如實施后成本的上升、財務業務處理效率的下降、財務業務工作無法開展、人員的流失、提供的財務服務不被服務對象認可等，最終導致實施失敗。基于此，集團企業在實施財務共享的過程中，必須重視流程變革風險、戰略規劃風險、人員變革風險、組織管理變革風險、稅務法律風險的防控，方能確保財務共享模式的順利實施。
參考文獻：
[1]錢穎.國內企業財務共享服務模式的應用和形勢[J].現代經濟信息，2015，（9）.
【關鍵詞】工程項目；物資采購管理；風險對策
物資費用在工程施工成本中的比重最大，物資采購作為物資管理工作的源頭， 是實現物資供應計劃的重要環節，是企業生產活動正常進行的前提條件。要降低施工生產成本， 降低原材料成本是關鍵， 其中首先需降低原材料的采購成本。同時， 防范物資采購風險， 對于保證工程施工的正常進行以及降低工程成本的意義重大。
一、工程項目施工中物資采購管理的風險
1、 物資采購中的主要外因型風險
外因型風險主要源于外部環境因素，這種風險主要來自于供應商和自身難以避免的風險因素。
（1）價格風險。
物資采購中由于利益的驅使，供應商有可能操作投標環境，在投標前相互串通，有意抬高價格，使我方蒙受損失。此外，在價格相對合理的情況下批量采購后，這種材料又可能出現跌價，引起采購價格風險。例如在我負責的廣珠鐵路工程三標段的型鋼、鋼板采購時，由于是08年5月工程開工，在9月份經過市場調查、投標，和供應商簽訂了供貨合同，當時鋼板價格是5400元/噸，金融危機發生后，“十一”長假一過，鋼板價格跌至4000元/噸。由于合同中約定價格漲跌超5%時按市場價重新調整，使我們避免了因價格下跌而造成施工成本的增加。
（2）質量風險。
在物資采購過程中，激烈的市場競爭有可能導致材料供應商提供的樣品質量與批量材料質量的不一致，發生以次充好的現象，使材料質量不符合要求，從而給采購方帶來嚴重的損失。例如在廣珠鐵路工程三標的粉煤灰的供應中，由于粉煤灰是發電廠的廢棄物，質量不穩定，為保證工程質量，我們采取先抽檢再卸貨的方法，檢驗后按級付款，不合格的退貨，從而免了質量不合格的材料進場。
（3）貶值風險。
主要是表現在采購過程中物資設備因社會技術不斷進步，而我們的專業知識未能達到應有水平，不能適應社會技術發展的要求，進行盲目采購而發生所采購材料或設備的貶值所引起的風險損失。
（4）合同欺詐風險。
由于市場環境復雜多變，因此合同欺詐更加突出。其中主要包括：以虛假的合同主體身份簽訂合同，以偽造、假冒、作廢的票據或其他虛假的產權證明作為合同擔保；接受購方預付款后逃之夭夭；簽訂空頭合同，而供貨方本身是“皮包公司”，將騙來的合同轉手倒賣，從中謀利，而所需的物質無法保證；合同簽訂后，供貨商失約違反合同或終止合同，不能正常供貨，而影響工程進度造成合同風險損失。
2、物質采購中的主要內因型風險。
由于內部制度不健全或者管理不善而引發的問題和風險。
（1）采購計劃風險。
物資采購部門及相關使用部門計劃不科學、不周全，導致采購中的計劃風險，如采購數量不準、供貨時間不留余地、質量標準不明確等，使采購計劃發生較大偏差而影響整個采購工作。
（2） 采購合同風險。
合同訂立不嚴格，權利義務不明確，合同管理混亂。
（3） 采購驗收風險。
所采購物資在品種、規格、質量等方面未能達到合同條款要求，而管理者又未能在材料使用或設備安裝前及時發現和糾正存在的問題，使工程造成損失而引發驗收風險。
（4）采購責任風險。
經辦部門或人員責任心不強，管理水平有限等引起的風險；經辦人員假公濟私、收受回扣、牟取私利而引起的風險。
二、工程項目施工中物資采購管理的防范對策
1、明確采購目的
我們廣珠項目物資部對所要采購物資的質量和效用都進行通盤考慮， 在為企業節約采購資金的同時， 保證采購質量。
2. 強化對供應商的選擇和管理
一是選擇好供應商。首先要看供應商是否正規、企業管理體系是否健全以及產能狀況是否能夠滿足采購單位的生產需求。二是了解市場。物資部所采購的物資進行充分的市場調查， 了解發展趨勢和當前的供需狀況及價格水平， 并根據調查情況談判。三是建立供應商動態管理機制，在企業內部建立一套嚴密、完善的采購管理體系，按時做好對供應商的評價。四是努力與供應商建立一種互信互助、共同繁榮的戰略合作關系。對于需求量很大、依賴性強的物資， 可以采用參股或收購、兼并等措施與供應商建立合作關系，讓供應商能滿足企業長期的物資供應需求。
3. 對采購全過程、全方位的監督
日常管理中我們對采購進行全過程、全方位的監督。對計劃審批、詢價、招標、簽約、驗收、核算、付款和領用等所有環節的監督， 重點是對計劃制定、簽訂合同、質量驗收和結賬付款四個關鍵點的控制， 以防止舞弊行為。內控審計、財務審計、制度考核三管齊下， 把監督貫穿于采購活動的全過程， 確保采購規范和控制質量風險。
4. 強化對物資需求和物資采購計劃的管理
審查物資采購計劃的編制依據是否科學， 調查預測是否存在偏離實際的情況， 計劃目標與實際目標是否一致， 采購數量、采購目標、采購時間、運輸計劃、使用計劃、質量計劃是否有保證措施等等。
5. 對物資采購招標與簽約的管理
首先， 強化了對物資部履行職責情況的監督管理。對供應商進行生產狀況、質量保證、供貨能力、企業經營和財務狀況進行全面調查， 在深入了解的基礎上， 做出選擇合格供應商的正確決策。每年對供應商進行一次復審評定，考評指標包括供貨質量、履行合同次數、準時交貨率、來料批次合格率、價格水平、合作態度、售后服務等。其次， 對合同中規定的品種、規格、數量、質量、交貨時間、賬號、地址、運輸、結算方式等各項內容， 按照合法性、可行性、合理性和規范性四個標準， 逐一審核。
6. 對物資采購合同臺賬、合同匯總及信息反饋的管理
建立合同臺賬、做好合同匯總。一是對于已簽訂的合同要整理成冊、妥善保管； 建立合同臺賬、合同匯總以便及時查找合同履行情況。二是對交付合同進行分類編號， 并建立合同臺賬。三是合同履行完畢及時建立檔案。日常管理中將所有合同進行分類匯總， 及時提出報告和匯總表，據此組織生產、規劃價位、及時接運和按時承付貨款。運用我們中鐵二十二局綜合項目信息管理系統， 向相關部門提供及時、準確、真實的反饋信息， 做到共享。
7. 對物資采購合同執行中的監督管理
一是審查合同的內容和交貨期執行情況， 做好物資到貨驗收工作和原始記錄， 嚴格按合同規定付款。如有與合同不符的情況， 要及時與供方協商處理， 對不符合合同部分的貨款拒付。二是審查物資驗收工作執行情況， 對物資進貨、入庫、發放過程進行驗收控制。三是對不合格品控制執行情況進行管理， 審查物資管理部門是否及時記錄發現的不合格品。四是重視對合同違約糾紛處理的管理。五是采取“零庫存”策略， 并保持一定的產成品存貨以規避缺貨損失、滿足需求增長引起的生產需要； 建立牢固的外部契約關系， 保證供貨渠道穩定， 降低成本， 規避風險。
（1）股權結構不合理
公司治理不僅需要去改善公司的業績和公司的價值，同時還需要有風險與抗風險的意識，充分發揮董事會、高管激勵、股權機構和監事會的作用，進行公司治理和財務風險控制，但是中國公司大部分對股權沒有合理的標準，部分股權過分集中，導致公司治理存在缺陷。
（2）公司經理層激勵不夠
從公司的治理結構和財務風險的影響來看，中國公司的治理結構對于公司財務風險有著非常大的影響，但是現在中國上市公司治理結構并不十分完善，其治理的效率也不是很顯著，在一定程度上嚴重影響了公司實證的結構。所以要想完善公司的治理結構，能夠有效地約束整個公司的高風險，以及能夠保證控制公司的財務風險，基于公司治理的角度控制對于中國上市公司財務風險的措施。
（3）資本市場混亂
隨著經濟的發展，資本市場開始陷入一個市場經濟的競爭中，由于太多公司經營不善，公司的不合理兼并，公司的聲譽受到意外事件的重創，持散股的人們對公司缺乏應有的信任感，導致資本市場過度混亂，公司容易陷入危機。
（4）董事制度不規范
上市公司采用董事制度是國際通用的作法，但是中國的企業并沒有真正領悟董事會的作用，而是盲目模仿，流于形式，董事制度過度混亂，企業沒有設立監事會，公司的沒有合理的監督機制，導致公司無法按照上市公司的標準去展開相應的工作，公司的經營就會陷入混亂。
（5）沒有金融機構支持企業的發展
大部分的金融機構并不重視于中小型企業的合作，只重視一些大型集團、國有企業的合作，導致中小型企業無法得到相應的金融支援，在市場競爭中完全處于劣勢，很快就接近死亡。
二、基于公司治理結構的完善對公司財務風險控制
（1）不斷優化股東結構
股權的集中和分散，本身是不可能作為判斷公司股權結構是否合理的標準，有效的股權結構主要具備以下幾個特征：一是可以提高公司的市場績效，同時也能夠保障公司的績效更加地穩定，調節與適應非股權結構當中的因素，讓公司能夠實施可持續發展戰略，同時，公司的治理風險的產生還需要優化公司股權的結構，避免出現過度集中或者股權過度分散的現象，除此以外，還需要建立股權制衡，從而實現公司治理的良性循環，或者是通過轉讓國有股，增加社會的公眾股或者進行良性的資產重組，保證公司股東結構合理化。
（2）經理層長期的激勵
長期以來，中國公司對于公司經理層與管理層只是注重業績的報酬激勵，但是由于長期激勵當中存在不足，公司的經理層在經營管理過程中發展戰略過于短期化，所以現代公司需要建立長期的激勵政策，把公司的經理層的報酬與公司的長期發展緊密地聯系起來，這樣才能更加符合公司股東的長遠利益，保證實現股東的利益最大化。以蘇寧電器為例，它正在采用經理層的激勵機制，激勵中高層管理人員去為企業的發展謀福利，同時采用股東分紅制，對于表現好的經理給予高額獎勵。
（3）不斷完善公司的資本市場
在公司管理過程中，分散的股東監督和制約管理一般需要采用三種手段，也就是收股、兼并、用手投票和用腳投票，如果資本市場效率能夠更高，股票的價格就能正確反映公司盈利的能力，如果股東的監督和制約的成本更低，那么股東的監督積極性也會提高，這就會導致管理層更加地理性，保證公司治理的有效性。所以，資本市場理性的喪失，會使公司的治理陷入混亂，這時就需要加大對于資本市場的監管，保證資本市場的公平、公正、公開。
（4）不斷完善公司的董事制度
只有強化監事會的監督管理職能，提高公司決策機構的效率和制定出更適宜的決策，保證能夠強化獨立的董事會制度，充分解決董事會和經理層之間的沖突方面的問題，從而建立良好的監督機制，保證監督秩序能夠有效地運轉起來。同時還需要規范公司治理結構當中的治理權力制衡的發展機制，進一步完善公司董事制度，并通過獨立董事的提名、激勵約束和選聘等手段，發揮董事在公司治理當中的積極作用，這樣可以通過外部董事，真正改變董事會的結構，避免董事長與經理職權獨斷，增加內部人員的監督控制，強化相互持股公司之間的相互聯系，切實強化監事會的監督職能，并給予監事會一定的實質性權力，董事會的重要決策需要通過監事會，并且能夠賦予監事會對于董事和經理解決建議權力。
（5）找到和企業相匹配的金融機構
基于目前我國金融體系和金融體制改革的實際情況，大力發展金融機構，主要在以下幾方面做工作：一是加快整合和改造城市商業銀行與農村信用社的步伐。雖然在大多數城市信用聯社已經按照股份制的形式進行了整改，但是還應該進一步地加大改制的力度，進行產權改造或者重組，充分引進民營的股份，完善公司的結構治理，充分明確其為城市企業提供金融服務的定位。二是盡快制定與頒布實施《中小金融機構法》，對金融機構的退出、設立、管理體制和經營范圍等方面要做出詳細的規定，使其在責、權和利在法律上得到明確。三是盡快建立金融機構的存款保險制度，實行和金融機構經營風險掛鉤的差別保費率，實際上是要從制度上強化金融機構公信力，以轉移經營風險。四是積極探討和組建郵政儲蓄銀行，并且力爭通過制度的設計，以使得郵政儲蓄銀行服務于企業。另外，還要加大對我國其他和企業融資相關的非銀行性的金融機構（比如企業信用擔保機構和風險投資機構等）的改制力度。
三、總結
（一）PPP模式基本定義
PPP模式即公私合作制，或政府與社會資本合作模式。政府與社會資本合作在于互惠互利。通過PPP模式，政府可以少花錢、多辦事、辦好事、辦實事。而就社會資本方而言，采用PPP模式的目的是在政府提供相應資源前提下通過自己的運營獲得更多回報。對于政府與社會資本合作，就要求合作雙方充分發揮各自優勢，明確彼此權利與義務，進而提升公共產品服務建設效率。
（二）PPP模式實施水利工程項目財務風險的主要內涵
PPP模式在水利工程建設的實施主要應用在項目財務風險管控上，旨在提升工程建設效率，降低工程建設中存在的財務風險。政府在與建設企業進行合作時，會對企業項目進行監督管理，規范企業水利工程建設流程，同時針對不同PPP項目自身特有的風險，分配其與社會資本方承擔的風險責任，讓PPP模式對水利工程建設企業財務風險進行管控，進而實現規避企業的財務風險。
二、PPP模式投資項目風險分析
（一）合同瑕疵所造成的風險
就我國PPP模式在水利工程項目財務風險管控上的建設來看，我國PPP上位法缺乏法律依據，沒有明確法律條文作支撐，導致PPP模式在水利工程項目財務風險管控上運用效率低下。這就容易導致工程建設企業與政府簽訂的合同存在瑕疵，缺乏法律保障，進而導致二者合作關系破裂，給水利建設企業帶來財務風險。例如，實踐過程中政府違約、政府換屆、政府信用、多頭監管等現實障礙，導致PPP實施仍欠缺程序上的可操作性。
（二）水利工程建設資金籌措中的風險
在水利項目建設的資金籌備階段，由于國有企業發揮的作用較小，這就影響了水利工程建設資金的運轉，PPP模式在水利項目建設資金籌措的運用上，沒有根據市場實際特點，對資金管理進行具體調整和規劃，使水利工程建設企業在資金籌備方式和途徑的選擇上存在一定的局限性，給企業資金的籌措帶來一定的風險，同時加大了企業財務風險。
（三）PPP項目融資過程中面臨不確定的各種風險
我國關于PPP模式的相關政策密集出臺，但相應PPP融資支持政策尚不成熟。而PPP項目具有總投資規模大、周期長、風險大和收益低等獨有特性，再加上融資方式單一、抵押增信不足、融資結構不合理、金融市場不健全、資產所有權問題、政府和社會資本對債務的承擔責任范圍等所面臨的各種風險，致使PPP項目遭遇了融資難題，進而很可能導致融資失敗，影響項目正常運作，延緩了項目的進程。
（四）項目推進過程中存在的風險
PPP模式在企業項目推進的過程之中，存在PPP項目的實際落實效率較低，相關基礎設施內部配置工作缺乏科學性，難以實現企業風險的辨識，增加了水利工程建設企業在水利項目推進工程中的風險。
（五）項目運營過程中的收入風險
PPP水利工程項目在建設完成達到試運營階段后，就產生了一定的收入來源，隨之的收入風險也逐漸呈現。例如，市場收益不足、收費變更風險、財政補貼承諾未及時到位、收費的定價機制彈性不足等風險，均有可能會加大項目運營后所需求的最低風險，從而削弱社會資本方實施PPP項目的積極性，給PPP項目帶來前所未有的財務風險。
三、完善PPP項目投資財務風險的幾點思考
（一）熟悉掌握風險控制政策
水利工程建設企業在對PPP模式水利項目財務風險管控的同時，需要及時了解和落實相關水利項目政策，通過對相關政策的研究來分析PPP模式水利項目風險管控建設存在的各種隱患，建立政策與PPP模式一體化機制，科學管控企業的財務風險，深化PPP模式水利項目財務風險管理體系的建設同時實現企業經濟效益的最大化。
（二）對財務風險不同方面予以分別思考
就企業的財務風險爆發的獲取、投資及使用三個環節來看，想要對水利工程建設企業的財務進行高效管理，就需要強化PPP模式在企業財務風險爆發的三個方面的運用，在水利項目工程建設的款項獲得上需要加強企業PPP模式規范工程款的取得，嚴格遵循相應的工作原則向政府單位以及企業單位獲取。在水利工程款的投資上需要全面的分析投資項目的利弊，對投資商進行考察，選擇資質比較高的投資方，同時提前做好項目風險預警方案，有效規避水利項目工程建設的投資風險。在水利項目工程款的使用上需要對工程款的各項支出進行記錄，避免謊報錢款數量的情況發生。通過強化PPP模式在企業財務風險爆發上的五個環節的運用，可以全面的強化企業的財務風險，推進水利項目財務風險管理工作有效的開展。例如，2016年，大禹節水在云南省元謀大型灌區丙間片11.4萬畝高效節水灌溉項目實施過程中采用BOT模式，從建設到運營，從分包商優選到工程量核算，財務人員積極參與施工全過程，降低諸多中間環節風險的發生，項目的實施進度，質量都達到業主要求，取得良好效果，該項目實現從“風景”到“盆景”的轉變。
（三）加強水利項目投資風險控制
在對水利項目相關投資的選擇上需要采用靜態標準與動態標準相結合的標準判定方法。就從水利項目相關投資的整體情況而言，PPP工程項目的靜態指標和動態指標所劃定的范圍是不同的，只有通過將企業的靜態指標與動態指標相結合才能全方位對水利項目相關的投資進行科學分析，讓企業對工程項目整體財務可行性的判斷上提供科學依據。同時，投資的風險性導致了水利項目在對相關項目的投資判斷上存在多種形式，如在進行高風險的投資時，需要選擇保險公司機構進行合作關系，來規避企業的財務風險，在進行低風險投資時，就需要采用聯合性投資方式，選擇一些具備高實力的企業進行合作，以企業的共同利益為前提，在投資風險分散基礎上，降低資金投資，最終有效的規避企業投資風險。
（四）設立專門PPP項目風險管理機構和流程
相關水利工程企業在設置PPP項目，需要設立專門的風險管理部門對企業PPP項目進行管理。同時需要招聘和培養相關的PPP項目管理人才，強化企業水利項目工程的融資及風險管控，優化PPP項目的各項職能，規避企業財務風險。同時，在PPP項目的貸款和投資上需要不斷完善流程，提升PPP模式的風險辨別、評價及最終的控制等環節的運用效率。在水利項目的融資上應積極及時與金融機構進行溝通與合作，提前做好融資管理工作，減輕水利項目的融資風險。同時對相關的水利項目投資結構進行科學的分析，合理引入財務投資人，減輕企業對資本金投入的資金壓力。分析投資項目的可行性，同時提前做好相關的投資風險規避方案，有效的降低水利項目的投資風險。進而有效的規避企業的財務風險，實現企業利益的最大化。
（五）對風險進行全過程監控
所謂的風險監控就是對水利項目存在的各項風險進行全方位，全過程的監控。特別是在水利項目的投資方面，應對水利項目的投資風險進行全過程的風險監控，以此來對水利項目投資風險進行科學分析，為相關單位建立水利項目投資風險防范機制提供有效的參考數據，同時精簡不必要的水利項目投資項目風險評估的程序，優化水利項目投資風險評估流程，強化水利項目相關投資項目的有效性，為水利工程建設企業謀求更高的利益，降低企業的水利項目財務風險。
關鍵詞：海外工程;財務風險;評估
工程項目建設的國家數量較多，不同國家的項目參與人員具有不同的文化背景、政治背景等等，項目參與人員之間的差異性較大，各具特色的項目參與人員融合到一起可以帶來不同的靈感碰撞。但是需要注意的是海外項目的風險也比較大，尤其是財務風險。本文以海外工程項目的財務風險為研究對象，分析了海外工程項目財務風險的影響因素，提出了控制海外項目財務風險的具體措施。
一、海外工程項目財務風險的影響因素
1.管理因素
當我國企業和國外企業合作完成項目時，企業之間的溝通和交流是十分關鍵的，一般來講，國內企業和國外企業之間的溝通工具是計算機和互聯網等等。遠程控制是企業之間經常使用的工具，但是遠程控制畢竟不是當面交談，具有一定的延時性和不確定性。項目財務管理對整個項目是非常重要的，在項目開展過程中，國內外企業不太容易做到同步處理財務問題，這提高了海外工程項目的財務風險。此外，總的說來，海外工程項目在管理中使用的是國際通用的管理方式，和國內的管理方式不太一樣。現階段，好多工程項目在建設中都引入了國外企業，因此國內企業應該順應時代潮流，積極學習和引入國際通用的財務管理方式，保證海外工程項目財務管理工作的順利開展。影響海外工程項目財務管理的因素主要有四個，分別是資金管理、資產管理、成本管理和稅收管理。下面分別具體介紹一下：（1）資金管理風險。海外工程項目的參與者既包括國內企業，也包括國外企業，總的說來海外工程項目屬于融資項目，所以資金管理風險是最主要的財務風險。海外工程項目的資金風險主要包括兩部分：第一，在海外項目中，企業需要為業主提供一定的保函，但是我國銀行能夠提供保函的條件是十分嚴格的。第二，一般來講，海外項目的資金投入比較多，企業需要依靠貸款完成籌資工作，但是現階段我國銀行對大額貸款的基準率逐漸提高，無形中加大了企業的負擔，提高了企業的資金管理風險。（2）資產管理風險。現階段，我國企業在海外項目的資產管理中還存在一定的問題，主要體現在以下兩個方面：第一方面，忽視資產管理工作，浪費企業資源。我國企業在管理海外項目時，還沒能摸索出一套專門的資產管理體系和管理制度。另一方面，資產損失風險。海外項目的資產在一定程度上會受到匯率的影響，施工工具在使用過程中也在不斷貶值。（3）成本管理風險。影響海外工程項目成本的因素主要有：項目所用的材料的市場價格、工程施工時間、施工工具、天氣狀況等等。對海外工程項目的成本管理是十分重要的，有效的成本管理工作可以降低項目的財務風險。（4）稅收管理風險。海外工程項目的施工地點不在國內，因此企業需要承擔一定的稅收風險。總的說來，各個國家的稅收制度和政策是不一樣的，我國企業應該關注海外項目的稅收風險。
2.外匯因素
外匯因素主要包括兩個方面的內容：一方面，近幾年人民幣處于不斷升值的狀態，這在一定程度上使得我國企業逐漸喪失了成本優勢，我國企業在海外市場的競爭力逐漸減弱；另一方面，國外企業的一些外匯制度提高了外匯風險。現階段，好多國家都制定了一系列的外匯制度，與擁有外匯制度的國家合作時需要承擔一定的稅收風險。
3.人才因素
企業在開展海外項目的財務管理時離不開專業的財務管理人員，財務管理人員的管理水平直接影響著海外項目財務管理的效果。合格的財務管理人員能夠及時發現項目財務管理中的問題，并及時解決問題，在一定程度上降低項目的財務風險。
二、海外工程項目財務控制與防范的建議
1.加強風險識別，從源頭控制風險
要想做到有效控制海外項目的財務風險，企業首先需要做的工作就是正確認識財務風險，從源頭控制風險。第一，明確企業的戰略目標，在投標時關注項目建設地的經濟市場變化情況。企業在開展投標工作之前，應該首先了解項目建設地的市場，然后對該地的發展情況進行透徹的分析，從長遠發展的角度來判斷該項目是否值得投標。第二，中標之后，在正式確定合作關系之前，企業需要了解一下項目建設地區的相關法律法規和規章制度，還需要和合作方開展進一步的溝通，對項目的成本投入進行初步評估。第三，簽訂合同時，邀請專業人員對合同進行審核，保證合同的有效性。
2.完善財務管理制度，避免財務管理風險
為了避免財務管理風險，企業需要做好海外項目的財務管理工作：首先，確保資金管理工作的順利開展。企業需要及時了解銀行的各種優惠信息，盡可能的減少貸款的成本投入；完善現有的資金使用政策，科學合理的使用資金；做好對資金使用的監督工作。其次，確保資產管理和成本管理工作的順利開展。制定科學合理的資產管理和成本管理規劃；確定專門人員來負責資產管理和成本管理工作；做好對資產管理和成本管理的監督工作。最后。加強對財務管理人員的管理工作。企業需要定期對財務管理人員進行培訓，不斷提高財務管理人員的專業技能。
3.避免外匯風險
為了避免外匯風險，需要注意的是，企業在結算時應該盡量不選擇當地貨幣，企業可以選擇合適的貨幣作為最終的結算貨幣。此外，企業還可以選擇一些金融衍生工具，這樣就可以有效的降低匯率損失風險。
三、結語
總的說來，影響海外項目財務風險的因素有管理因素、外匯因素和人才因素。本文首先分析了上述因素對海外工程項目財務風險的影響，接下來提出了控制海外項目財務風險的具體措施，為控制海外項目的財務風險提供了參考。
作者:李娜 單位:許繼集團有限公司
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交通施工企業具有投資規模大、生產流動性強、生產周期長等特點，財務風險貫穿于工程項目施工全過程，財務風險管理更為復雜。因此，研究企業財務風險管理，對于財務風險管理理論的豐富發展和企業經營管理水平的提高都具有重要的意義。
1交通工程項目財務風險防范的重要性分析
施工階段需要耗費建設項目的70%～80%左右的投資額度，且承接決策階段與運營階段，直接關系到項目決策能否得到有效落實以及項目運營的安全、質量和效益。搞好項目施工階段的風險控制，對于建設工程項目投資具有不可替代的重要意義。對于單純的施工企業來說，一般不會發生營業費用，管理費用也大多按照完成的項目產值計提固定的比例。項目風險的預防和控制正成為施工企業財務風險預控的主要內容，因此加強項目管理，建立以項目為中心的財務風險預控機制已經成為制約施工企業發展的重要而緊迫的問題。
2交通工程項目存在的財務風險分析
2.1投標階段的財務風險
一個工程項目的首要階段即為投標階段，在這個階段里，主要存在3個方面的財務風險：錯誤的投標決策、過低報價、履約保證金。①在進行投標決策時，如若做出錯誤的決策，其損失將是巨大的，這種決策失誤往往是由于企業低估了工程項目成本或高估了工程項目預期收益。②在工程項目的招標過程中，有時會出現惡性競爭，即一些施工企業為了能夠順利中標，不顧自身財務狀況以不合理的低價競標，從而使得自身面臨極大的財務風險。③工程建設單位通常會要求中標企業預先墊付大量資金并收取工程投標、履約等保證金，這些額外的支出使得企業承擔著履約風險隱患，加大了工程項目財務風險。
2.2合同簽訂階段的財務風險
在這一階段里，財務風險主要有2個，分別為款項回收風險和融資風險。①一旦建設方由于種種原因不能履行合同，拖欠大額工程款，往往給施工企業帶來巨大的風險。②對于一般施工企業來講，大量的流動資金必須融資才能籌集到。當融資渠道為向金融機構額借款時，在建設單位撥款不及時的情況下，就可能使企業陷入資金周轉困難，從而合同出現延誤甚至毀約的現象。
2.3實施階段的財務風險
實施階段是項目的實質性建設階段，在這一階段其財務風險主要體現在以下4個方面：①如果工程項目財務控制能力較弱，則會帶來一定風險，比如各項會計內部控制措施不當，內部控制制度執行不力導致的財務風險，再如會計核算和經濟信息記錄的虛假、滯后所導致的財務管理決策的滯后和失誤；②由承包方的施工生產能力帶來的財務風險，一般存在工程項目設計方案不合理、工程安全質量不達標、勞動力和設備的生產率低下等情況；③材料、設備和勞動力在供應上可能會出現價格上漲的情況，會加大項目財務風險；④由于匯率、利率等宏觀經濟因素變動帶來的財務風險。
2.4竣工階段的財務風險
竣工階段是工程項目的最后一個階段，在這一階段里最大的財務風險即為工程款不能及時收回。在工程項目完工后，一旦施工企業未能及時辦理項目竣工驗收手續和編制工程竣工決算，則會造成工程項目資金結算滯后，無法及時收回工程結算尾款，進而使項目資金長期體外循環，出現壞賬的風險增加。
3交通工程項目財務風險的防范措施
3.1合理評價工程項目
企業在收到招應標文件后，應當組織專人充分了解工程項目資金情況及建設單位資信狀況，對工程項目進行前期評估，量力而行，準確報價，有效降低財務風險。主要包括以下幾項工作：①正確理解招標文件，詳細審查圖紙，復核工程量，分析自身實力，預測風險；②對建設單位的手續及商業信用進行調查，如開發手續是否齊全，其信譽度、財務狀況、項目資金到位程度、以往的工程項目資金撥款情況及口碑等；③對施工所在地的市場環境進行調查；
3.2施工合同的風險管理
在簽訂施工合同之后，施工企業需要對合同所依據的法律基礎，承包人的主要任務，發包人的責任，合同價格，施工工期，違約責任，驗收、移交和保修，索賠程序和爭執的解決等內容進行認真的分析。在工程實施過程中，還要對合同的履行情況進行跟蹤與控制，及時發現出現的偏差并采取措施及時糾正，同時加強工程變更管理，保存索賠依據。
3.3施工過程的成本管理
施工過程的成本管理就是要在保證工期和質量滿足要求的情況下，采取相應管理措施，包括組織措施、經濟措施、技術措施、合同措施把成本控制在計劃范圍內，并進一步尋求最大程度的成本節約。具體而言：①組織措施是從施工成本管理的組織方面采取的措施。如實行項目經理責任制，明確各級施工成本管理人員的任務和職能分工等；②在施工過程中采取降低成本的技術措施。管理人員應編制資金使用計劃，確定、分解施工管理成本管理目標，并在施工中嚴格控制各項開支；④采用合同措施控制施工成本，應貫穿整個合同周期，應仔細考慮一切影響成本和效益的因素，特別是潛在的風險因素。
3.4及時辦理竣工結算
施工企業按照施工圖紙的要求在完成施工后，應當遵守以下幾個要點：①及時辦理竣工驗收，編制工程竣工決算，按照施工合同規定的時間辦理決算送審。對于設計變更部分或因業主原因導致的停工損失、場地原因而發生的材料倒運費等費用要及時進行現場簽證，追加合同價款，辦理工程結算，確保取得足額的結算收入，加速竣工工程款的回收。②根據施工合同做好工程的索賠工作，當工程施工中出現合同內容之外的諸如材料調價、征地補償及由于自然、社會因素引起工程發生事故或拖延工期等情況時，施工單位應及時收集相關證據。
關鍵詞：財務風險 董事會特征 治理結構
董事會作為公司治理的核心部門，不僅是公司的經理層和股東利益的協調者，同時也是董事會運作的責任者。公司董事會在公司運營過程中發揮著重要作用，如果有效運用董事會，公司將會因此而受益；相反的，如果公司沒有讓董事會發揮它應有的作用，一定程度上會給公司帶來很大的財務風險，甚至可能會停止經營，進而破產清算。由此可見，公司董事會治理機制設置的合理程度對公司的發展起著很重要的作用，公司的董事會特征與財務風險存在緊密聯系，必須合理設置公司董事會結構，使董事會治理機制可以很好地制約以及平衡董事會、股東、經理層三者之間的關系，防止它們之間出現利益矛盾從而增加公司的財務風險。
一、文獻綜述
董事會作為公司日常經營決策機構，應該在防范公司的財務風險方面發揮一定的作用，良好的董事會治理機制能夠提升公司的經營績效。于東智等（2004）研究認為，公司的董事會人數對公司績效的影響成倒U型的曲線，公司以前年度的績效水平與董事會的穩定性成正相關關系。王躍堂認為，獨立董事比例與公司的財務風險成顯著的正相關關系。但是對于董事會特征與財務風險的關系研究并不是很多，由于公司董事會特征與公司經營活動有緊密的聯系，所以本文將從董事會規模以及獨立董事比例等方面研究董事會特征對財務風險所造成的影響。
二、財務風險
公司財務風險是指由公司所處的經營環境中各種影響公司財務指標的可能性。目前理論界對財務風險內涵的理解有廣義和狹義兩種。廣義的財務風險指公司在財務活動中，因各種不確定性因素的影響，使公司實際與預期收益發生的偏差。廣義的財務風險既包括無法償還到期債務的風險，也包括由于內控制度不健全、治理結構不完善等對公司財務狀況所造成的影響，具體表現為持續性虧損、無償債能力以及違約等。狹義的財務風險指公司將來可能無法償還到期的債務而承擔一定損失的可能性，認為公司的資金來源于債權人或者投資人，其中的權益資金沒有財務風險，公司所有的財務風險都是由于負債融資引起的。具體表現為：負債增加，公司不能按期還本付息的可能性；在一定的資金總額條件下，增加負債比重，可能會提高公司的資金成本。
一般來說，衡量公司財務風險的主要有市場數據和會計數據兩方面。根據我國目前的市場經濟情況，主要是基于財務報表中的會計數據來衡量公司的財務風險，比如資產周轉率、資產負債率等。盡管會計數據可能在一定程度上被公司操縱，但是相對于資本市場上的數據來說，公司的財務數據還是相對比較可靠。
三、研究假設
（一）樣本選擇及數據來源
本文以2010-2012年滬深上市公司為樣本，分別從董事會人數、獨立董事的比例以及董事長與總經理的兩職合一等方面分析公司董事會特征對公司財務風險產生的影響。在樣本選取上，剔除金融類公司以及數據不完整的樣本。因為金融類公司資產構成中流動資產比例很大，財務風險指標的計算方法與其他行業有所不同，將其納入樣本總體在回歸結果上可能會造成一定程度的偏差。保留符合條件的ST公司，這部分公司具有較高的財務風險正是源于其不完善的董事會機制造成的，若剔除這部分公司可能對實證檢驗的真實性有所影響。
（二）研究假設
1.董事會規模。從現有的文獻研究來看，董事會規模與公司財務風險之間的關系并不是很明確。有相關研究發現，董事會人數越多，公司財務風險也就越大；也有學者持相反的觀點。本文認為，董事會規模和公司財務風險之間存在顯著的正向關系。首先，董事會人數過多在一定程度上使得公司的經營效率有所降低，進而公司的財務風險也有所加大。董事會作為公司的核心決策機構，主要工作之一就是對公司一定期間發生的重大事件制定相應的決策。董事會人數過多會降低公司的決策效率，使得公司很多的經營與財務問題議而不決，進而降低公司的經營效率。其次，過大的董事會規模可能會使董事會成員產生依賴心理，當公司面臨一定風險時，董事會成員可能會認為有很多人和自己一起承擔公司風險，因而他們采取措施應對風險的積極性不高，增加公司的財務風險。基于以上分析，本文提出：
假設1：董事會規模與公司財務風險之間存在顯著的正相關關系。
2.獨立董事。國外多數研究表明，獨立董事的存在能增加公司價值，但也有一些研究表明公司獨立董事對公司的發展并沒有什么作用。獨立董事與公司財務風險間的關系不明確，除研究方法不同外，主要原因在于獨立董事與公司之間特殊的契約關系，公司雇傭獨立董事的主要目的在于希望他們以外部人的身份解決公司所存在的問題。但是，公司與獨立董事之間的契約關系并不完備，因為他們之間沒有任何利益關系，在提升公司價值方面獨立董事沒有太大動力。但是，獨立董事很注重自身的信譽，他們比較積極關注公司的風險，如果公司發生財務舞弊事件，他們的信譽以及名氣也會在一定程度上受到損害；如果公司經營不成功，他們可能也會受到牽連。根據以上的分析，本文認為獨立董事的存在將會降低公司的財務風險。因此，本文提出：
假設2：獨立董事比例與公司財務風險之間存在顯著的負相關關系。
3.董事長與總經理兩職合一。董事會主要負責決策公司發生的重大事件，主要作用在于監督，總經理由董事會任命，代表公司執行董事會制定的決策。經理層只有剩余控制權而沒有剩余索取權，這使得經理層與公司的董事的追求目標并不一致，一個經營、一個監督，兩個相反的職能在關鍵時刻做出的決策很難既公正又客觀，既維護本身利益又維護股東利益。兩職合一可以降低對總經理的成本，但兩職合一使得董事會的其他董事迫于董事長的壓力可能不敢發表監督意見，在公司制定決策時，容易受決策者個人影響，做出的決策主觀性過大，這在一定程度上增加了公司發生財務風險的可能性。公司的董事長與總經理兩職合一時，總經理可能利用信息不對稱的優勢為自己謀求利益，當面臨若干個方案，風險程度不同時，總經理為了自身利益往往會偏向于采取更加激進的經營方案，增加公司的財務風險。因此，本文提出：
假設3：兩職合一公司的財務風險大于兩職分離的公司財務風險。
（三） 研究設計
1.變量設定。（1）被解釋變量。不確定因素的存在使得公司實際財務結果與預期目標之間發生偏差，對于公司發生的偏差，應該采用一定的工具進行量化。杠桿分析法通過財務數據對財務風險直接進行度量，衡量風險大小的工具是財務杠桿系數。這種方法計算比較簡單，數據獲得也比較容易。杠桿分析法強化了財務風險指標的可比性，有利于管理者更好的權衡公司的風險和報酬，進而提高公司的核心競爭力。由于獨特的優勢，杠桿分析法是度量財務風險的一個較為理想的指標。因此，本文采用財務杠桿系數衡量公司財務風險，用Y來表示。（2）解釋變量，具體定義如表1。（3）控制變量。除了解釋變量與被解釋變量的設置外，其他變量也會對公司財務風險產生影響，忽視這些變量，得出的回歸結果就可能是不準確的。為了避免這種情況，本文選取以下兩個變量作為實證研究的控制變量，見表2。資產負債率：公司資產負債率與財務風險水平有很緊密的聯系，較高的資產負債率可能伴隨著較高的財務風險水平；資產周轉率：資產周轉率反映公司的營運能力，營運能力強的公司相對來說財務風險也較小。
2.模型構建。為了檢驗公司董事會特征各個指標變量對財務風險影響狀況，本文構建以財務杠桿系數為因變量，3個相關指標變量作為自變量，2個指標作為控制變量的線性回歸模型，運用SPSS軟件進行分析。回歸模型如下：Y=b0+b1DSIZE+b2IDR+b3DUAL+k1LEV+k2ZZL+ε。其中，b0為常數項，b1、b2、b3為自變量系數，k1、k2分別為控制變量系數，ε為隨機干擾項。
四、實證檢驗及結果
（一）描述性統計
通過描述性統計可知，董事長與總經理兩職合一的觀測值達84個，占總觀測值的20.5%。說明大部分上市公司兩職合一較少，比較重視職責分離。董事會規模方面，董事會規模的穩定性還是比較好的，無論是極小值、極大值、平均值基本保持一致。獨立董事比例方面，大部分獨立董事比例不符合證監會的要求。
（二）相關性分析
用Logistic方法建立模型時，如果變量之間存在多重共線性，模型的精確度就會受到一定程度的影響。所以在進行回歸分析前需要對變量進行相關性分析，剔除高度相關的變量。變量之間相關程度分為以下幾種情況：當相關系數0.3時，變量之間的相關性極弱，可視為不相關；當相關系數大于0.3小于0.5時，低度相關；當相關系數大于0.5小于0.8時，中度相關；相關系數0.8時，此時高度相關。從表3相關性分析來看，三個變量的相關系數均小于0.5，回歸模型不存在多重共線性問題，針對這些變量進行回歸分析是可行的。
（三） 回歸分析
通過表4線性回歸分析可以看出，DUAL（董事長與總經理是否兩職合一）、DSIZE（董事會人數）與公司的財務風險是顯著相關的，控制變量中的LEV在5%的水平顯著，也就是說LEV越高，公司的財務風險越大；在解釋變量中，DUAL和DSIZE與公司的財務風險成負相關，與假設是一致的。得到回歸方程：
Y=2.997+0.054DSIZE-0.205DUAL-1.905IDR-0.023LEV+0.514ZZL
五、實證研究結論
通過實證研究可以看出，公司董事會特征對公司財務風險具有一定的影響，而且影響效果顯著，其中包括董事長與總經理兩職合一、董事會規模以及獨立董事比例等。除此之外，所選的兩個控制變量（資產負債率以及資產報酬率）與財務風險的相關關系顯著。
參考文獻：
1.遲旭升，李明.公司治理與公司財務風險相關性研究――主板A股上市公司的經驗數據[J].東北財經大學學報，2011，（5）.
